Welche Probleme können durch die Cashflow-Analyse entstehen?

Die Cashflow-Analyse ist ein wichtiges Instrument zur Aufrechterhaltung der Gesundheit und Wirtschaftlichkeit eines Unternehmens. Die Analyse der Cashflows ist noch wichtiger für kleine Unternehmen, die keinen Zugang zu den vielfältigen kurzfristigen Finanzierungsmöglichkeiten von größeren öffentlichen Unternehmen haben. Das Hauptproblem, das durch die Cashflow-Analyse verhindert wird, ist das Versagen eines profitablen Unternehmens, da es nicht in der Lage ist, seine Verpflichtungen aufgrund des Barauslaufs zu zahlen.

Wachstum

Das größte Problem, das sich aus einer Cashflow-Analyse profitabler Unternehmen ergibt, ist ein Missverhältnis zwischen der Auszahlung dieser Beträge und der Inanspruchnahme von Geld. Die Forderungen aus Lieferungen und Leistungen nehmen zu, das Bargeld jedoch nicht. Dieser nachteilige Zeitpunkt der Cashflows kann dazu führen, dass ein Unternehmen seinen finanziellen Verpflichtungen nicht nachkommt und ausfällt, obwohl es wächst und profitabel ist. Wenn der Mittelabfluss aus laufender Geschäftstätigkeit kontinuierlich die Mittelzuflüsse eines Unternehmens übersteigt, ergibt sich ein negativer operativer Geldfluss.

Beispiel

Ihr Unternehmen schließt Verträge zur Erbringung von Dienstleistungen ab. Ihr Unternehmen benötigt 30 Tage, um die Dienstleistungen zu erbringen, und Sie schicken Rechnungen aus, die in weiteren 30 Tagen fällig sind. Ihr Unternehmen gibt Geld für Miete, Marketing, Personal und andere Kosten aus, um diese Dienstleistungen zu erbringen, und zwar 30 bis 60 Tage vor Erhalt der Zahlung. Bargeld geht über diesen Zeitraum hinaus, aber erst viel später.

Folgemaßnahmen für schlechte Forderungen

Ein weiteres Problem, das sich aus der Cashflow-Analyse ergibt, ist die übermäßige Alterung der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen. Alterung ist die Zeit, die vergeht, bis Ihr Kunde eine Rechnung bezahlt. Die Rechnungszahlung wandelt die Forderungen in Bilanz und Kapitalflussrechnung in Bargeld um. Wenn sich Ihr Unternehmen nicht darauf konzentriert, Forderungen schnell in Bargeld umzuwandeln und den Kunden die Möglichkeit zu geben, ihre Zahlungen zu tätigen - beispielsweise 60 bis 90 Tage -, wird Ihr Unternehmen einen negativen operativen Cashflow erleiden.

Zu viel Schulden

Die Cashflow-Analyse zeigt auch an, wenn ein Unternehmen eine zu hohe Schuldenlast trägt, die die gesamte Liquidität belastet. Die Zinszahlungen werden in der Gewinn- und Verlustrechnung ausgewiesen, und der Schuldenstand wird in der Bilanz ausgewiesen. Kapitalzahlungen werden jedoch nur in der Kapitalflussrechnung klar dargestellt. Die Kapitalflussrechnung ist der Treiber für die Cashflow-Analyse. Wenn Sie Ihre Kapitalflussrechnung nicht regelmäßig erstellen und überprüfen, wird Ihnen möglicherweise nicht bewusst, wie viel die Schulden mit Bargeld belasten. Darüber hinaus kann eine Ballonzahlung oder eine hohe Kapitalrückzahlung fällig werden. Die Cashflow-Analyse kann dies bereits im Vorfeld feststellen.