Zweck der Finanzanalyse

Einzelne Investoren oder Unternehmen, die an einer Investition in kleine Unternehmen interessiert sind, verwenden Finanzanalysetechniken zur Bewertung der Finanzinformationen der Zielunternehmen. Durch die Prüfung von früheren und aktuellen Abschlüssen - Bilanzen, Gewinn- und Verlustrechnungen und Kapitalflussrechnungen - können sich potenzielle Anleger ein Urteil über den Wert der Investition und die Erwartungen über die zukünftige Wertentwicklung bilden. Finanzanalysen können auch Kleinunternehmer unterstützen, wenn sie die Auswirkungen bestimmter Entscheidungen, wie z. B. die Kreditaufnahme, auf ihre eigenen Unternehmen abwägen.

Finanzausweise

Wenn ein Unternehmen an einer Investition in ein kleines Unternehmen interessiert ist, werden seine Finanzanalysten wahrscheinlich die vergangenen und aktuellen Abschlüsse des Unternehmens prüfen. Ziel wäre es, mögliche Schwachstellen und Problemfelder aufzudecken, die mit den Eigentümern besprochen werden sollten. Die Analysten würden nach ungewöhnlichen Bewegungen der Positionen von Jahr zu Jahr sowie nach Ertrags- und Gewinnmuster suchen. Ein stetiges Wachstum ist normalerweise positiv und ein schweres Auf und Ab kann ein Zeichen von Zwietracht sein. Die Kapitalflussrechnungen sollten angeben, wie das Unternehmen normalerweise Barmittel erhält und verwendet. Das Managementteam eines kleinen Unternehmens kann eine ähnliche Analyse im Rahmen einer jährlichen Überprüfung des Geschäfts durchführen. Der Finanzberater oder Buchhalter des Unternehmens kann an solchen Überprüfungen teilnehmen.

Verhältnis Analyse

Die Verhältnisanalyse vergleicht die Werte innerhalb des Unternehmens von Jahr zu Jahr und mit anderen Unternehmen und der Industrie. Liquiditätskennzahlen wie die aktuelle Quote (kurzfristige Vermögenswerte geteilt durch kurzfristige Verbindlichkeiten) zeigen die Fähigkeit des Unternehmens, seine kurzfristigen Verpflichtungen rechtzeitig zu zahlen. Die Verschuldungsquote (Gesamtvermögen geteilt durch Gesamtverbindlichkeiten) zeigt, wie viel Vermögen des Unternehmens durch Schulden bereitgestellt wird. Ein niedrigerer Prozentsatz zeigt eine geringere Abhängigkeit von Schulden. Je höher der Prozentsatz, desto höher ist das Risiko des Unternehmens. Unternehmenseigentümer und Managementteams für kleine Unternehmen können in ihrer regulären Planung die Verhältnisanalyse verwenden, um ihre Unternehmen mit denen in ihrer Branche zu messen. Wenn die Verhältnisanalyse zeigt, dass ein Unternehmen viel mehr Schulden hat als andere Unternehmen seiner Branche, könnte der Eigentümer dazu aufgefordert werden, einige Darlehen zurückzuzahlen oder zu reduzieren.

Zukünftige Leistung

Finanzanalysen können kleine Unternehmen bei ihrer Planung unterstützen. Die Bewertung der Bilanz, der Gewinn- und Verlustrechnung und der Kapitalflussrechnung eines Unternehmens - Interpretation der Trends und Feststellung von Stärken und Schwächen - könnte genug Informationen liefern, um dem Management die Möglichkeit zu geben, Umsatz und Gewinn für drei bis fünf Jahre zu prognostizieren. Mit dem Wissen über Trends in der allgemeinen Wirtschaft und in der Industrie des Unternehmens können sie eine vernünftige Einschätzung darüber abgeben, wie gut das Unternehmen in den nächsten Jahren sein könnte. Solche Analysen können für Unternehmen hilfreich sein, die Ausrüstungskäufe und andere Initiativen planen müssen.

Leistungen

Durch die fortlaufende Expertenfinanzanalyse können Unternehmen Investitionsentscheidungen oder Empfehlungen auf der Grundlage fundierter Argumente treffen. Unternehmen könnten ihre eigenen Finanzanalysten einstellen, die die Stärken und Schwächen des Unternehmens im Auge behalten und das obere Management entsprechend beraten. Alternativ können sich einige Unternehmen entscheiden, die Dienste von Finanzberatern in Anspruch zu nehmen, die periodische Finanzanalysen durchführen könnten.